[[escafandra]]

Tu código tal como lo expones no puede compilar puedes definir un array estático de un tamaño definido por una variable.

Una primera aproximación a tu problema sería definir un array de dos dimensiones, una para el número máximo de jugadores admitidos y otra para el tamaño de los nombres. Si ese array lo defines como variable global lo conocerán todas las funciones de tu juego.

Este sería el ejemplo descrito:

char Nombres[5][41];  // Cinco jugadores 40 caracteres por nombre (mas el nulo final)

int TurnoInicial (int Jugadores)
{
  int i;
  char Buffer[1024];  // Buffer para la entrada por teclado.
 
  for(i = 0; i < Jugadores; i++){
    printf("Ingrese el nombre del jugador %d: ", i+1);
    strncpy(Nombres[i], gets(Buffer), 40);  // aseguramos que no entran mas de 40 caracteres
  }
  for(i = 0; i < Jugadores; i++){
    printf("El jugador %d se llama: %s\n", i+1, Nombres[i]);
  }
}

Saludos.